هناك العديد من الفرص لتطوير التكنولوجيا المالية في التمويل الإسلامي

بواسطة نيكولاس لارسونمصرفي دولي

دبليونظرًا لأن كوكبنا يضم ما يقرب من ملياري مسلم ، والإسلام هو أحد أسرع الديانات نموًا في العالم ، فليس من المستغرب أن يصبح التمويل الإسلامي مركزًا للقوة في السنوات الأخيرة. في الواقع ، مع أصول تزيد عن 2.7 تريليون دولار ، يمثل السوق المالي الإسلامي 6 في المائة من الإجمالي العالمي ، وفقًا لتقدير حديث. ومع ذلك ، لا تزال حلول Fintech (التكنولوجيا المالية) في هذا المجال متخلفة في التمويل والابتكار. لذلك ، في السنوات القليلة المقبلة ، نرى العديد من الفرص لتعطيل الفضاء الإسلامي المالي بشكل كبير.

استبيان ديلويت في يونيو 2020 حول التكنولوجيا المالية والذي يركز على الشرق الأوسط لأكثر من 50 قائدًا رقميًا من أكثر من 1500 عميل مصرفي ومن المملكة العربية السعودية والإمارات العربية المتحدة وقطر والكويت والبحرين وعمان ومصر ولبنان والأردن. . وجدت الدراسة أن التوافق المحدد بين توقعات العملاء والعروض المصرفية ونظام التكنولوجيا المالية في المنطقة يتميز بدرجة معينة من التناقض والتنوع. أظهر سلوك العملاء في جميع أنحاء الشرق الأوسط ، وخاصة في المملكة العربية السعودية ، استعدادًا واضحًا لقبول الحلول المبتكرة التي تقدمها البنوك. مجموعة من حلول التكنولوجيا المالية لتلبية احتياجات العملاء ومتطلباتهم لتعزيز الرحلات والتجارب المصرفية اليومية.

أبدى 82٪ من عملاء بنك الشرق الأوسط الذين شملهم الاستطلاع استعدادهم لاستخدام حلول التكنولوجيا المالية ، و 22٪ فقط من عملاء البنوك في الشرق الأوسط يستخدمون حلول التكنولوجيا المالية ، مما يشير إلى وجود فجوة كبيرة. نظرًا للتركيز العالي لأتباع العقيدة الإسلامية في المنطقة ، سيكون من المعقول افتراض وجود إمكانات كبيرة للنمو في حلول التكنولوجيا المالية الإسلامية لأن المسلمين يسعون للوصول إلى حلول رقمية ملائمة تتبع مبادئ الشريعة المالية.

تتفق معظم الأبحاث الحديثة في هذا الصدد مع هذا الرأي وأكثر من ذلك. وجد التقرير الإسلامي العالمي للتكنولوجيا المالية لعام 2021 ، الذي نشرته شركة الاستشارات DinarStandard (DS) والمؤسسة المالية المهيكلة رقميًا Elipses ، أن حجم معاملات Islamic-Fintech لعام 2020 في 57 دولة عضو في منظمة التعاون الإسلامي (OIC) هو مجرد 49 دولارًا. 0.7 في المائة من حجم المعاملات المليار أو حجم المعاملات العالمية في مجال التكنولوجيا المالية. كما وجد التقرير أن شركات التكنولوجيا المالية الإسلامية ستنمو بمعدل نمو سنوي مركب قدره 21٪ (CAGR) إلى 128 مليار دولار بحلول عام 2025 ، وهو أعلى من معدل النمو السنوي المركب بنسبة 15٪ المتوقع في سوق التكنولوجيا المالية العادية خلال نفس الفترة. . مرة أخرى ، يظهر هذا اعترافًا واسع النطاق بكل من حلول التكنولوجيا المالية الإسلامية غير المطورة حتى الآن والفرص الهائلة للنمو السريع التي يوفرها هذا النقص.

يحدد التقرير 241 شركة في مجال التكنولوجيا المالية الإسلامية في جميع أنحاء العالم ، حيث احتلت المملكة العربية السعودية ، والإمارات العربية المتحدة ، وماليزيا ، وتركيا ، والكويت المراكز الخمسة الأولى في مجال التكنولوجيا المالية في منظمة التعاون الإسلامي من حيث حجم التداول في مجال التكنولوجيا المالية الإسلامية ، تليها منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا (الشرق الأوسط وشمال إفريقيا). وتركيا). بشكل عام ، استحوذت هذه الأسواق الخمسة على أكثر من 75 في المائة من حصة سوق التكنولوجيا المالية الإسلامية لمنظمة التعاون الإسلامي ، وهو ما يعني بدوره أن هناك مناطق واضحة للتخلف داخل القطاع في هذه المرحلة. ووفقًا لمؤسسي بنك ألف عبد الله قربانوف وجوهرشوه رحمتولوف ورئيس مجلس الإدارة كوفيز شاكتي ، فإن “المنتجات الآلية المتوافقة مع الشريعة هي مسعى طموح. ، الذي شارك في تأليف قسم لـ الأوقات الماليةفي ديسمبر 2021. “من خلال التكنولوجيا المالية الإسلامية ، التي تعزز الوعي والوصول إلى المنتجات المتوافقة مع الشريعة الإسلامية للمستهلكين والمستثمرين والشركات ، كان التمويل الإسلامي جاهزًا للتكامل والتوسع بشكل كبير على مر السنين.”

ماليزيا ، التي تتمتع بسوق مالي إسلامي واسع في جميع أنحاء التكنولوجيا المالية الإسلامية ، هي واحدة من ألمع الآمال للازدهار في السنوات القادمة. في الواقع ، نظرًا لسوقها المالي الإسلامي المتنامي ، تصدرت منطقة جنوب شرق آسيا 81 دولة في المؤشر الاقتصادي الإسلامي العالمي (GIEI) للعام التاسع على التوالي. ويقارن المؤشر المنشور في “التقرير الاقتصادي الإسلامي العالمي” السنوي الصادر عن DinarStandard ، الاقتصادات العالمية بالجهود المبذولة لدعم الاقتصاد الإسلامي العالمي.

وتؤكد التعليقات الأخيرة لشريفة هانيسا التزام الدولة بتطوير التكنولوجيا المالية على جميع المستويات. أقر المدير التنفيذي لتطوير أسواق رأس المال الإسلامية في هيئة الأوراق المالية الماليزية (SC) بأن التكنولوجيا المالية ستلعب دورًا رئيسيًا في تقديم حلول مبتكرة لدعم الشركة. حلال الاقتصاد والاستثمار الاجتماعي المسؤول (SRI) والتمويل الاجتماعي الإسلامي لمواصلة تطوير سوق رأس المال الإسلامي الماليزي (ICM). كما أكد أن اللجنة العليا تتوقع قبولًا أكبر للرقمنة لتحسين النظام المالي الإسلامي. قال علي لوكالة الأنباء الوطنية الماليزية في 13 أبريل: “تسهل الحلول الرقمية الاتصال من خلال السماح لمقدمي الخدمات والمستثمرين والوسطاء بالوصول إلى الأسواق الحالية والجديدة بطريقة أكثر كفاءة وفعالية من حيث التكلفة ، وبالتالي تسريع نمو الصناعة”.

فيما يتعلق بأهداف تطوير التكنولوجيا المالية في ماليزيا ، يبدو أن التمويل يحتل مكانة عالية في القائمة ، حيث حدد علي كلاً من أدنى 40 في المائة من الشركات الصغيرة وأصحاب الدخل الأسري والشباب والمحرومين. خلق فرص دخل جديدة ، وضمان استمرار أداء الأنشطة التجارية واكتساب قدر أكبر من الرقابة المالية ومهارات التثقيف المالي. “من الضروري للشركات الصغيرة والمتوسطة في صناعة الحلال زيادة رأس المال من خلال آليات تتوافق مع الحق.[s] إنهم يشكلون نسبة كبيرة من الشركات الصغيرة والمتوسطة في ماليزيا ، “مضيفًا أن التكنولوجيا المالية ستلعب دورًا رئيسيًا في توسيع حوافز سوق رأس المال الإسلامي لتمكين قدر أكبر من الاتصال والوصول والمحتوى للجميع ، بما في ذلك المحرومين. وتحقيقا لهذه الغاية ، ستعزز اللجنة العليا جهودها في تطوير قطاع التمويل الاجتماعي الإسلامي ، الذي كان له دور فعال في معالجة التخفيف من حدة الفقر والتنمية الاجتماعية والاقتصادية.

فيما يتعلق بـ “تحفة سوق رأس المال الماليزية الثالثة للفترة 2021-2025” التي تم إطلاقها في سبتمبر 2021 ، استشهد علي بالابتكار والتكنولوجيا المالية كمجالات رئيسية في هذه الخطة الخمسية. “ستقوم Fintech بتنفيذ حلول مبتكرة لمواصلة تطوير وتوسيع عروض ICM. لضمان نمو وتوسع ICM من خلال fintech والقنوات الرقمية ، من المهم أن يكون لديك وعي ومشاركة نشطة من كلا جانبي الطلب والتوزيع في السوق.

ومع ذلك ، فإن العقبة الأكثر ديمومة أمام المزيد من النمو في كل من التمويل الإسلامي والتكنولوجيا المالية الإسلامية هي الافتقار إلى مجموعة متكاملة من القواعد والمعايير التي تحكم هذه الصناعة. لا يوجد في الصناعة نظام تنظيمي معترف به عالميًا ، مما يجعل النمو صعبًا. وفقًا لـ “تقرير التكنولوجيا المالية الإسلامية العالمية” ، فإن الجهات التنظيمية المشاركة في وضع الإطار التنظيمي موجودة فقط في المناطق التي يوجد فيها بنك Negara Malaysia وهيئة الأوراق المالية (ماليزيا) ولجنة الخدمات المالية (إندونيسيا) والبنك المركزي السعودي (ماليزيا) ) لها وظائف مهمة. المملكة العربية السعودية) وكذلك الهيئات التنظيمية مثل هيئة السلوك المالي في المملكة المتحدة (FCA) في الأسواق الغربية وتستخدم الهيئات التنظيمية التقليدية للاعتراف بالتكنولوجيا المالية الإسلامية.

اختتم أنتوني يازيتسيس ، شريك Deloitte Middle East للخدمات المالية وشريك التكنولوجيا المالية ، في يونيو 2020 ، “إن الطريق إلى الأمام لمنظومة FinTech في الشرق الأوسط للمضي قدمًا إلى أقصى إمكاناتها تكمن في تعزيز التنسيق التنظيمي والشراكات الاستراتيجية بين البنوك وشركات FinTech.” الدراسة: لحسن الحظ ، تم الاعتراف بـ AAOIFI (هيئة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية الإسلامية) ومقرها البحرين على أنها “تقرير التكنولوجيا المالية الإسلامية العالمية” وقد خطت خطوات كبيرة ، لا سيما على المستوى الوطني العالي.

يبدو أن القطاع المالي الإسلامي يتفق مع معايير هيئة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية الإسلامية ، خاصة وأن هذه المعايير متبعة بالفعل في 21 دولة ذات أغلبية مسلمة. قالت وكالة التصنيف العالمية ستاندرد آند بورز في مايو 2021 أنه “على مدار الاثني عشر شهرًا القادمة ، يمكن إحراز تقدم في الإطار القانوني والتنظيمي العالمي المتكامل للتمويل الإسلامي”. يواجه القطاع المالي الإسلامي هذا منذ عقود.